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SYDNEY : El dólar australiano se mantuvo cerca de mínimos de tres meses el viernes debido a que datos estadounidenses débiles alimentaron temores de una fuerte desaceleración en la economía más grande del mundo, enviando a los inversores a refugiarse en el yen y el franco suizo.
El dólar australiano se mantuvo en 0,6501 dólares, tras haber caído un 0,5 por ciento durante la noche hasta situarse justo por encima del mínimo de tres meses de 0,6480 dólares alcanzado el miércoles. Hay más soporte en torno a 0,6466 dólares, con resistencia en 0,6580 dólares.
Durante la semana, ha bajado un 0,6 por ciento, la tercera semana consecutiva de descenso, en parte debido al desmantelamiento del popular carry trade donde los inversores tomaron prestado el yen de bajo rendimiento para invertir en monedas de mayor rendimiento.
Frente al yen, el dólar australiano tocó el viernes un mínimo de seis meses de 96,59 yenes, lo que elevó la pérdida semanal a un considerable 3,4 por ciento. También superó un mínimo de seis meses frente al franco suizo, al cotizar a 0,5654 francos.
El dólar neozelandés tuvo mejor suerte y se mantuvo en $0,5943, habiendo cerrado el jueves con pocos cambios.
Durante la semana, el kiwi subió un 1,0 por ciento, en gran parte debido a las ganancias frente al dólar australiano, ya que los mercados se inclinaron por descartar cualquier posibilidad de un aumento de las tasas de interés por parte del Banco de la Reserva de Australia luego de los datos favorables de inflación.
Aún así, frente a la moneda japonesa, tocó un mínimo de 2023 de 88,33 yenes.
Durante la noche, los datos mostraron que la actividad manufacturera de EE. UU. se contrajo al ritmo más rápido en ocho meses en julio, mientras que un indicador de empleo cayó drásticamente, lo que indica que el riesgo para el informe clave de nóminas que se publicará el viernes es a la baja.
Eso golpeó a Wall Street y dio impulso a los bonos, lo que llevó a los operadores a apostar a que hay incluso una probabilidad del 30 por ciento de que la Reserva Federal de Estados Unidos pueda recortar las tasas en 50 puntos básicos en septiembre a medida que la economía se desacelera. Para todo 2024, se han descontado más de tres recortes.
«Con el mercado moviéndose firmemente hacia el mantra de que las malas noticias son malas noticias para los activos de riesgo y el sentimiento, donde los swaps están incorporando en el precio un elemento de más recortes de emergencia, las malas cifras de empleo en Estados Unidos no serán bien digeridas en absoluto», dijo Chris Weston, jefe de investigación de Pepperstone.
El cambio se ha repetido en Australia, donde los inversores están descontando una probabilidad del 90% de que el tipo de interés al contado actual, del 4,35%, pueda reducirse en diciembre. Los swaps también implican una flexibilización total de 80 puntos básicos para finales de 2025, más del doble en una semana.
Sin embargo, los bonos han tenido una buena semana debido a la perspectiva de recortes de tasas anticipados. Los futuros de bonos a tres años subieron 7 ticks hasta 96,37, el nivel más alto desde principios de abril. Eso elevó su ganancia semanal a la friolera de 31 ticks, el mayor aumento desde julio de 2023.
Los bonos a diez años también subieron 6 ticks hasta un máximo de cuatro meses de 95,97, con una ganancia semanal de 28 ticks.
